Применение матричного метода для анализа финансового состояния объекта исследования

Анализ выполняется поэтапно.

1 этап. Составляется сокращенная форма баланса ( табл. 3) и отчета о прибылях и убытках за последние два года. Статьи баланса группируются по однородному признаку в соответствии с выбранным размером матрицы (11х11).

Таблица 3 – Сокращенная форма бухгалтерского баланса

Статьи баланса Анализируемый период
n-й год n +1-й год
Начало года Конец года Начало года Конец года
Актив баланса
1.1 Основные средства и нематериальные активы (по остаточной стоимости)        
1.2 Незавершенное строительство и финансовые вложения        
1.3 Отложенные налоговые активы        
1 Итого по разделу 1        
2.1 Запасы и затраты        
2.2 Расчеты с дебиторами        
2.3 Краткосрочные финансовые вложения        
2.4 Денежные средства        
2.5 Прочие активы        
2 Итого по разделу 2        
Баланс        
Пассив баланса
3.1 Зарегистрированный и добавочный капитал        
3.2 Резервный капитал        
3.3 Нераспределенная прибыль        
3 Итого по разделу 3        
4.1 Долгосрочные кредиты и займы        
4.2 Отложенные налоговые обязательства        
4.3 Краткосрочные кредиты и займы        
4.4 Расчеты с кредиторами        
4.5 Прочие пассивы        
4 Итого по разделу 4        
Баланс        

2 этап. Разрабатываются аналитические таблицы:

1. Матричный баланс на начало и конец года (на начало n-го года, на конец n-го года (служит началом n+1 года), на конец n+1 года). Составляется в соответствии с выбранным размером матрицы, статьи актива отражаются по горизонтали, пассива – по вертикали; в точном соответствии с данными бухгалтерского баланса заполняется балансовая строка графа матрицы начиная с первой строки актива баланса подбираются источники средств, находящиеся в распоряжении коммерческой организации (вариант подбора указан в табл. 4).

Таблица 4 – Источники средств, находящиеся в распоряжении предприятия

Статьи актива Статьи пассива
Немобильные активы
1. Основные средства и нематериальные активы 1. Зарегистрированный и добавочный капитал 2. Долгосрочные кредиты и займы 3. Нераспределенная прибыль
2. Капитальные вложения 1. Долгосрочные кредиты и займы 2. Зарегистрированный и добавочный капитал 3. Нераспределенная прибыль
3. Долгосрочные финансовые вложения и отложенные налоговые активы 1. Зарегистрированный и добавочный капитал. 2. Нераспределенная прибыль
Мобильные средства
1. Запасы и затраты 1. Зарегистрированный и добавочный капитал (остаток) 2. .Резервный капитал. 3. Нераспределенная прибыль (остаток) 4. Краткосрочные кредиты и займы 5. Кредиторы
4. Дебиторы 1. Кредиторы 2. Краткосрочные кредиты и займы
5. Краткосрочные финансовые вложения 1. Резервный капитал 2. Кредиторы
6. Денежные средства и прочие активы. 1. Резервный капитал 2. Нераспределенная прибыль 3. Краткосрочные и долгосрочные кредиты и займы 4. Кредиторы

При распределении средств следует:

- во-первых, ориентироваться на экономическую целесообразность использования данного канала поступления денежных средств;

- во-вторых, учитывать характер собственных и заемных средств и финансовую сущность мобильных и немобильных активов;

- в-третьих, строго соблюдать определенные законом и уставом акционерного общества финансовые полномочия данного завода;

- в-четвертых, соблюдать названную последовательность и учитывать величину остатка средств.



Таблица 5 – Матричный баланс на начало n-го года (на конец n-го года, n+1-го года)

Пассив/Актив 1. Зарегистрированный и добавочный капитал (Ф №1, стр. 1400,1410) 2. Резервный капитал (Ф №1, стр.1415) 3. Нераспределенная прибыль (Ф №1, стр.1420) 4. Собственный капитал (Ф №1, стр.1495) 5. Долгосрочный обязательства (Ф №1, стр.1595) 6. Текущие обязательства (Ф №1, стр.1695 - 1600) 7. Краткосрочные кредиты (Ф №1, стр.1600) 8. Прочие 9. ИТОГО обязательства (Ф №1, стр.1595+1695) 10. БАЛАНС
1. Основные средства (Ф №1, стр.1010)                    
2. Нематериальные активы (Ф №1, стр.1000)                    
3. Инвестиционная недвижимость + финансовые вложения (Ф №1, стр.1095 – 1010 – 1000)                    
4. ИТОГО необоротные активы (Ф №1, стр.1095)                    
5. Запасы (Ф №1, стр.1100)                    
6. Дебиторы (Ф №1, стр.1125, 1130, 1140,1145, 1155)                    
7. Текущие финансовые инвестиции (Ф №1, стр.1160)                    
8. Деньги и их эквиваленты (Ф №1, стр.1165)                    
9. Прочие (Ф №1, стр.1195 – 1100 – 1125 – 1130 – 1140 – 1145 – 1155 – 1160 – 1165)                    
10. ИТОГО оборотные активы (Ф №1, стр.1195)                    
11. БАЛАНС                    

2. Разностный баланс за каждый год выполняется на основе первых двух как динамика средств по результатам на год («+» - увеличение, «-» - уменьшение).

Таблица 6 – Разностный баланс за n-й год (за n+1-й год )

Пассив/Актив 1. Зарегистрированный и добавочный капитал (Ф №1, стр. 1400,1410) 2. Резервный капитал (Ф №1, стр.1415) 3. Нераспределенная прибыль (Ф №1, стр.1420) 4. Собственный капитал (Ф №1, стр.1495) 5. Долгосрочный обязательства (Ф №1, стр.1595) 6. Текущие обязательства (Ф №1, стр.1695 - 1600) 7. Краткосрочные кредиты (Ф №1, стр.1600) 8. Прочие 9. ИТОГО обязательства (Ф №1, стр.1595+1695) 10. БАЛАНС
1. Основные средства (Ф №1, стр.1010)                    
2. Нематериальные активы (Ф №1, стр.1000)                    
3. Инвестиционная недвижимость + финансовые вложения (Ф №1, стр.1095 – 1010 – 1000)                    
4. ИТОГО необоротные активы (Ф №1, стр.1095)                    
5. Запасы (Ф №1, стр.1100)                    
6. Дебиторы (Ф №1, стр.1125, 1130, 1140,1145, 1155)                    
7. Текущие финансовые инвестиции (Ф №1, стр.1160)                    
8. Деньги и их эквиваленты (Ф №1, стр.1165)                    
9. Прочие (Ф №1, стр.1195 – 1100 – 1125 – 1130 – 1140 – 1145 – 1155 – 1160 – 1165)                    
10. ИТОГО оборотные активы (Ф №1, стр.1195)                    
11. БАЛАНС                    

3 этап. Проанализировать показатели аналитических таблиц, полученные на этапе 2. Программа экспресс-анализа финансового положения изложена в таблице 7. Для этих целей разработан системный метод, позволяющий максимально задействовать преимущества матричных балансов.

Таблица 7 – Методика экспресс-анализа финансового положения на основе матричного метода

Вид аналитических таблиц Возможности определения Экономическая оценка
Показатели Критерии
1. Матричные балансы на начало и конец года 1.Структура статей актива –а имущество – и пассива баланса – источники средств (динамический и статистический анализ) 1.Абсолютное отклонение, темп динамики. Вертикальный и горизонтальный анализ
2.Доля имущества производственного назначения
  2. Качество активов по балансу и достаточность источников их финансирования(общая характеристика сбалансированности средств) 1. Изменение активов по направлениям собственного капитала Δ А = ΔСК  
2.Равновесность дебиторской и кредиторской задолженностей
3. Величина убытков просроченных задолженностей кредитным учреждениям и бюджету
4. Обеспеченность оборотных материальных активов (запасы и затраты) минимальными источниками 0,7 – 0,8
  1. Общий показатель эффективности использования финансовых результатов 1. Соотношение прироста выручки и итога баланса в среднем за год
    2. Доля предпринимательского дохода в совокупном Дпд=0,2 – 0,25
2. Разностный баланс за период 1. Положительные факторы финансового равновесия 1. Перемещение средств в пользу оборотных активов НА<ОА  
2. Увеличение доли зарегистрированного и добавочного капиталов формировании необоротных активов Дзк→рост
  1. Отрицательные факторы финансового равновесия 1. Использование кредиторской задолженности для финансирования краткосрочных финансовых вложений ОА≥КЗкратк.    
2. Снижение надежности источников формирования запасов и затрат   ОА≥КЗкратк.→рост.  

Наши рекомендации