Выписка из отчета о прибылях и убытках

АО «Интерсвязь» за 2007 г.( в руб.)

Статья отчета Сумма
Доход (выручка) от реализации продукции (товаров, работ, услуг) 67 224
Налог на добавленную стоимость 11 204
Чистый доход (выручка) от реализации продукции (товаров, работ, услуг) 56 020
Себестоимость продукции (товаров, работ, услуг) 26 413
Валовая прибыль 29 607
Прочие операционные доходы 1 827,6
Административные расходы 9 231,3
Расходы на сбыт 1 250,7
Прочие операционные расходы 1 345,6
Финансовые результаты от операционной деятельности
Прибыль 19 607
Финансовые результаты от обычной деятельности до налогообложения
Прибыль 19 607
Налог на прибыль от обычной деятельности 6 305,4
Финансовые результаты от обычной деятельности
Чистая прибыль 13 301,6
Элементы операционных расходов  
Материальные затраты 6 025
Расходы на оплату труда 7 899
Отчисления на социальное страхование 3 357
Амортизация 4 955
Прочие операционные расходы 1 000
Итого 23 236
Расчет показателей прибыльности акций
Среднегодовое количество простых акций 10 000
Скорректированное среднегодовое количество простых акций 10 000
Чистая прибыль, приходящаяся на одну простую акцию 1,33016
Скорректированная чистая прибыль, приходящаяся на одну простую акцию 1,33016
Дивиденды на одну простую акцию 0,8646

Указания к решению задачи варианта 3

1. Целесообразно составить уплотненный аналитический баланс и отчет о прибылях и убытках для агрегирования отдельных показателей.

2. Рассчитать аналитические показатели для определения темпа экономического роста АО: долю реинвестированной прибыли в чистой, рентабельность собственного капитала, темп экономического роста при существующих пропорциях, который сравнивается с требуемым, и определить необходимость привлечения дополни!

тельных ресурсов.

3. Составить предварительную прогнозную отчетность и определить необходимую сумму дополнительных финансовых ресурсов.

4. Определить возможные источники финансирования в соответствии с заданными ограничениями. Составить уточненную прогнозную отчетность; определить достаточность предлагаемого финансирования.

5. Дополнить выводы необходимой информацией, представленной ниже.

При существующих пропорциях темп экономического роста за счет собственных источников средств составляет …%.

Потребность во внешнем финансировании составляет по предварительной оценке … руб.

При существующих ограничениях эта потребность полностью не может быть удовлетворена, максимально возможный рост объема производства и сбыта составит …% с использованием всех возможных источников.

Темп экономического роста за счет собственных источников (самофинансирования) увеличится и составит …%. Рентабельность собственного капитала не изменится и составит …%.

Вариант 4.

Оптимизация структуры капитала предприятия

Вы являетесь финансовым менеджером АО «Центр», производящего продукты питания. Сформирован баланс на 1 января 2016 г. (табл. 4.1.). Порядок расчета основных аналитических коэффициентов представлен в табл. 4.2.

Требуется

1. Проанализировать структуру активов и пассивов баланса, рассчитать аналитические показатели и сделать предварительные выводы о политике формирования активов и финансовых ресурсов, финансовой устойчивости, платежеспособности и ликвидности.

2. Сформировать заключение о финансовом положении предприятия.

3. Дать рекомендации по оптимизации финансовой структуры капитала.

Таблица 4.1

Баланс АО «Центр» на 1 января 2016 г.(в руб.)

Показатель Начало периода Конец периода
Актив
I. Внеоборотные активы    
Нематериальные активы:    
остаточная стоимость 41 173 41 396
первоначальная стоимость 53 497 53 772
износ 12 324 12 376
Незавершенное строительство 108 831 144 461
Основные средства:    
остаточная стоимость 106 800 134 036,13
первоначальная стоимость 157 930 172 210
износ 51 130 38 174
Долгосрочные финансовые вложения:    
учитываемые по методу участия в капитале других предприятий 17 482
прочие финансовые вложения 44 359 48 380
Прочие внеоборотные активы
Итого по разделу I 301 163 385 755
II. Оборотные активы    
Запасы:    
производственные запасы 14 567 20 916
незавершенное производство 2 061
готовая продукция 4 000 7 611

Окончание таблицы 4.1

Дебиторская задолженность за товары, работы, услуги:    
чистая реализационная стоимость 12 342 55 051
Дебиторская задолженность по расчетам:    
с бюджетом 6 061
по выданным авансам
по начисленным доходам 1 701
Прочая текущая дебиторская задолженность  
Текущие финансовые инвестиции 3 539 65 147
Денежные средства и их эквиваленты:    
в национальной валюте 20 467 33 858
в иностранной валюте 13 812 7 138
Прочие оборотные активы
Итого по разделу II 71 030 198 168
Баланс 372 193 583 923
Пассив
I. Собственный капитал    
Уставный капитал 105 000 250 000
Добавочный капитал 2 312 31 582
Резервный капитал 26 250 37 500
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) 21 677 32 056
Итого по разделу I 155 239 351 138
II. Долгосрочные обязательства    
Долгосрочные кредиты банков 1 610 127 204
Прочие долгосрочные обязательства
Итого по разделу II 1 610 127 204
III. Краткосрочные обязательства    
Займы и кредиты 124 330 8 000
Кредиторская задолженность за товары, работы, услуги 85 719 74 784
Краткосрочные обязательства по расчетам:    
по авансам полученным 1 200
с бюджетом 3 680 2 693
по внебюджетным платежам
по страхованию 1 965
по оплате труда 11 535
с участниками
Прочие краткосрочные обязательства 4 954
Итого по разделу III 215 344 105 581
Баланс 372 193 583 923

Таблица 4.2

Наши рекомендации