Анализ состояния оборотных активов на предприятии ООО «Ремсервис» на 1 января 2007 года

№ п/п	Виды оборотных активов	Сумма рублей	Удельный вес, %	Изменения
На начало 2006 г.	На конец 2006 г.	На начало 2006 г.	На конец 2006 г.	Абсо- лют.	Темп Прир.	Струк- турные
1.	Запасы			62,33	76,42		63,34	14,09
1.1.	Материалы			58,67	74,24		68,59	15,57
1.2.	Готовая продукция			3,08	1,76	-76	-23,75	-1,31
1.3.	Расходы будущих периодов			0,59	0,42	-3	-4,90	-0,16
2.	НДС по приобретённым ценностям			3,00	8,19		264,95	5,2
3.	Краткосрочная дебиторская задолженность			34,54	14,89	-1529	-42,55	-19,65
3.1.	Покупатели и заказчики			21,10	9,95	-816	-37,17	-11,15
4.	Денежные средства			0,13	0,50		392,85	0,36
5.	Итого оборотных активов						33,23

За данный отчётный период доля оборотных активов в общем объёме имущества предприятия увеличилась с 87.75% до 91.53% (на 3.78 % пункта), а внеоборотных активов, наоборот, уменьшилась с 12.25 % до 8.46 % (на 3.79 % пункта), что говорит о значительном ускорении оборачиваемости активов предприятия в данном отчётном периоде по сравнению с прошлым.

1. Материальные запасы. За отчётный период запасы увеличились на 4107 т.р., что произошло почти полностью за счёт увеличения запаса материалов на 4186 т.р. (с 6103 т.р. до 10289 т.р.). На протяжении всех анализируемых периодов предприятие продолжает наращивание производственной базы и это негативно влияет на оборачиваемость оборотных средств, хотя является особенностью производственной деятельности. Количество готовой продукции сократилось почти на четверть – 23.75 % (с 320 т.р. до 244 т.р.). Предприятие поддерживает низкий уровень запасов готовой продукции на складе, так как работает в основном по индивидуальным заказам (цвет и фактура кожи заказывается покупателем).

Расходы на освоение нового оборудования и производства новых видов продукции (расходы будущих периодов) сократились 3 т.р., что не является. положительным изменением. Увеличение НДС с покупок в 4 раза (с 311т.р. до 1135 т.р.) скорее всего связано с закупкой материалов.

Доля запасов в структуре оборотных активов за отчётный период увеличилась на 14,09 % пункта (с 62,33% до 76,42%), что является негативным изменением, и говорит о том, что оборотные активы приобретают всё более неликвидную форму и это может привести к замедлению их оборачиваемости.

В структуре материальных запасов за отчётный период произошли следующие изменения. Увеличилась доля материалов (на 15.57 % пунктов) и уменьшилась доля готовой продукции (на 1.31 % пунктов). Если предприятие с каждым годом всё более наращивает производственную базу, значит это сознательная политика производства и здесь нельзя усматривать негативной тенденции. Незначительное уменьшение готовой продукции на складе сопровождается существенным сокращением дебиторской задолженности (на 19.65% в доле в оборотных активах), что является положительной тенденцией и говорит о высвобождении отвлечённых средств. Незавершенное производство и товары отгруженные, как и в предыдущих отчётных периодах, отсутствуют в балансе.

2. Дебиторская задолженность. В оборотных активах предприятия, также как и в предыдущих периодах, присутствует только краткосрочная дебиторская задолженность. За отчётный период она уменьшилась с 3593 т.р. до 2064 т.р. (на 1,5 млн. руб.). С одной стороны, это положительная тенденция и свидетельствует об отсутствии отвлеченных средств в качестве дебиторской задолженности и об их возвращении в оборот, как следствие, повышается ликвидность оборотных средств. С другой стороны, это может говорить об уменьшении спроса на продукцию и объёма её производства и реализации.

Уменьшение дебиторской задолженности (до 2064 т.р.) и увеличение кредиторской задолженности (на 4919 т.р. – с 2357 до 7276 т.р.) вновь увеличило разрыв между ними, что негативно сказывается на платежеспособности организации, уменьшая её и понижает его финансовую устойчивость.

3. Краткосрочные финансовые вложения. В данном отчётном периоде, как и в предыдущих, отсутствует показатель краткосрочных финансовых вложений. Из этого можно сделать вывод, что предприятие продолжает заниматься только производственной деятельностью и не инвестирует свои капиталы.

4. Денежные средства. В анализируемом периоде общая сумма денежных средств организации увеличилась на 55 т.р. (с 14 до 69 т.р.). Это изменение оценивается положительно, хотя оно и не очень серьёзно влияет на общую ситуацию (доля денежных средств менее 1%- низкий показатель в общем объёме оборотных средств). Увеличение доли денежных средств должно немного повысить ликвидность оборотного капитала и его оборачиваемость. Так как предприятие не занимается инвестиционной деятельностью (отсутствуют краткосрочные финансовые вложения) данное изменение оценивается положительно. За данный отчётный период доля оборотных активов в общем объёме имущества предприятия уменьшилась с 91.53% до 84,15% (на 7,38 % пункта), а внеоборотных активов, наоборот, увеличилась с 8.46 % до 15,85 % (на 7,39 % пункта), что говорит о значительном замедлении оборачиваемости активов предприятия в данном отчётном периоде по сравнению с прошлым.

1. Материальные запасы. За отчётный период запасы увеличились на 2726 т.р., что произошло почти полностью за счёт увеличения запаса материалов на 2651 т.р. (с 10289 т.р. до 12940 т.р.). По сравнению с прошлым отчётным периодом темп прироста запасов заметно снизился (с 63,34% до 25,74%), причём в обоих периодах темп прироста запасов близок к темпам прироста материалов. На протяжении всех анализируемых периодов предприятие продолжает наращивание производственной базы и это негативно влияет на оборачиваемость оборотных средств, хотя является особенностью производственной деятельности (сезонность закупки и крупные партии сырья). Однако можно предположить, что увеличение материальных запасов связано с увеличением оборота производства.

Количество готовой продукции сократилось (с 244 т.р. до 221 т.р.). Предприятие поддерживает низкий уровень запасов готовой продукции на складе, так как работает в основном по индивидуальным заказам.

Расходы будущих периодов увеличились на 152 т.р., что является положительным изменением, так как предприятие вкладывает деньги в расходы на освоение нового оборудования и производства новых видов продукции. Увеличение НДС с покупок в ещё более чем в 2 раза (с 1135т.р. до 2541 т.р.) связано с приобретением основных средств и закупкой материалов, что можно охарактеризовать как положительный фактор, так как соответственно увеличению НДС по приобретённым ценностям увеличиваются и вычеты по НДС с продаж, что благоприятно для предприятия.

Доля запасов в структуре оборотных активов за отчётный период увеличилась на 1,5% пункта (с 76,42 % до 77,92 %), что меньше чем в прошлом году, но всё же является негативным изменением, и говорит о том, что оборотные активы приобретают всё более неликвидную форму и это может привести к замедлению их оборачиваемости.

В структуре материальных запасов за отчётный период произошли следующие изменения. Увеличилась доля материалов (на 1,48 % пунктов) и уменьшилась доля готовой продукции (на 0,47 % пунктов). Наращивание производственной базы, скорее всего сознательная политика предприятия и поэтому здесь нельзя усматривать негативной тенденции.

Незавершенное производство и товары отгруженные, как и в предыдущих отчётных периодах, отсутствуют в балансе.

2. Дебиторская задолженность. В оборотных активах предприятия, также как и в предыдущих периодах, присутствует только краткосрочная дебиторская задолженность. За отчётный период она ещё более уменьшилась с 2064 т.р. до 1158 т.р. (почти в 2 раза.). Скорее всего это положительная тенденция и свидетельствует об уменьшении отвлеченных средств в качестве дебиторской задолженности и об их возвращении в оборот, как следствие, повышается ликвидность оборотных средств. Задолженность покупателей и заказчиков сократилась с 1379 т.р. до 820 т.р.

Уменьшение дебиторской задолженности (до 1158 т.р.) и увеличение кредиторской задолженности (с 7276 т.р. до 10326 т.р.) вновь увеличило разрыв между ними, что негативно сказывается на платежеспособности организации и понижает его финансовую устойчивость.

3. Краткосрочные финансовые вложения. В данном отчётном периоде, как и в предыдущих, отсутствует показатель краткосрочных финансовых вложений. Из этого можно сделать вывод, что предприятие продолжает заниматься только производственной деятельностью и не инвестирует свои капиталы.

4. Денежные средства. В анализируемом периоде общая сумма денежных средств организации сократилась на 50 т.р. (с 69 до 19 т.р.). Это изменение оценивается отрицательно, хотя оно и не очень серьёзно влияет на общую ситуацию (доля денежных средств по прежнему менее 1%- низкий показатель в общем объёме оборотных средств). Увеличение доли денежных средств должно немного повысить ликвидность оборотного капитала и его оборачиваемость.

На протяжении периода с 2004 по 2007 год возросло общее количество запасов (с 3921 до 13317 т.р.), что было следствием постоянного увеличения запаса материалов (с 3202 до 12940 т.р.) (см. Рис.1), доля материальных запасов в оборотных активах за данный период возросла (с 32,48 % до 75,72 %). Количество готовой продукции за анализируемый период снизилось (с 719 до 221 т.р.), что говорит о падении темпов производства. На начало 2003 года можно выделить скачёк роста готовой продукции (до 2102 т.р.), что отразилось на общем росте запасов. Величина материальных запасов выросла примерно в 4 раза, а их доля - почти в 2,5 раза. Это говорит о том, что оборотные активы приобретают всё более неликвидную форму и это влечёт за собой замедление их оборачиваемости.

С 2004 по 2008 год изменение величины дебиторской задолженности было в сторону уменьшения. В оборотных активах предприятия за весь анализируемый период присутствует только краткосрочная дебиторская задолженность, что оценивается положительно и обусловлено сбытовой политикой организации. За четыре года дебиторская задолженность снизилась с 5911 (на начало 2004 г.) до 1158 т.р. (на конец 2007 г.), хотя в целом её изменения носят циклический характер. Доля дебиторской задолженности в общем объёме оборотных средств также уменьшилась (с 59,97 % до 6,77%). Снижение дебиторской задолженности может свидетельствовать о возвращении средств в оборот и повышении эффективности их использования, о сокращении периода расчёта с покупателями и улучшении сбытовой политики, но в данном случае означает снижение производства и сбыта готовой продукции покупателям вследствие снижения спроса на рынке и нерациональной хозяйственной политики самого предприятия в отношении оборотных средств.

Общая сумма денежных средств организации с 2004 по 2007 год изменялась не равномерно и оставалась на низком уровне. Учитывая то, что организация ООО «Ремсервис» не занимается инвестированием, это оценивается отрицательно и говорит о недостатке инвестиционных источников ликвидных средств. На протяжении всего анализируемого периода доля денежных средств в общем объёме оборотных средств не поднималась выше 3% в общем объёме оборотных средств. Увеличение доли денежных средств должно немного повысить ликвидность оборотного капитала и его оборачиваемость.

Структурные изменения долей в общем объёме оборотных средств выражены ростом доли запасов (с 39,77 % до 77,92 %) и уменьшением доли краткосрочной дебиторской задолженности (с 59,97 % до 6,77). Скорее всего, это связано со снижением деловой активности предприятия и объёмов производства и сбыта.

На начало 2004 доля дебиторской задолженности была выше доли запасов, последующее одновременное повышение доли запасов и уменьшение доли дебиторской задолженности оценивается отрицательно и свидетельствует об ухудшении сбыта готовой продукции и её падении производства, что подтверждается пропорциональным уменьшением чистой прибыли. Предприятию рекомендуется снизить запасы материалов и пересмотреть маркетинговую политику по сбыту продукции.