Финансовые отношения субъектов хозяйствования

Тема: Финансы предприятий

1. Финансовые отношения субъектов хозяйствования.

2. Методы организации финансовой деятельности предприятий.

3. Финансовые ресурсы предприятий и источники их формирования.

4. Формирование финансовых результатов субъектов хозяйствования.

Обобщающие факторы

Первичные факторы

Рисунок 1 – Система факторов формирования прибыли предприятия

Влияние трудовых факторов определяется обеспеченностью кадрами и производительностью труда. Кадровая обеспеченность характеризуется численностью персонала, которая зависит от его движения (прием, увольнение), и структурой работающих (рабочие, служащие, менеджеры, обслуживающий персонал и др.). Производительность труда зависит от уровня квалификации, выработки на одного работника и использования рабочего времени.

Использование материальных ресурсов зависит от материалообеспечености и материалоотдачи. Материалообеспеченноть определяется отлаженностью поставок материальных ресурсов, наличием достаточных для их приобретения оборотных средств и привлечением кредитов банков в оборот предприятия. Материалоотдача определяется рациональным использованием материальных ресурсов, то есть выходом готовой продукции.

Цена выступает определяющим фактором формирования финансовых результатов. Она зависит от внутренних и внешних факторов. Внутренним фактором ценообразования выступают себестоимость единицы продукции и уровень ее рентабельности. Предприятия направляют свои усилия на минимизацию себестоимости и оптимизацию уровня рентабельности. Снижение себестоимости всегда желательно, однако оно не должно сказываться на качестве, так как может снизить объем продаж. Уровень рентабельности должен, с одной стороны, обеспечить предприятие достаточными финансовыми ресурсами, а с другой, не вести к значительному росту цены, что также приведет к снижению объема реализации. В качестве внешних выступают основные рыночные факторы – спрос и предложение, то есть макроэкономические факторы. Проблема управления ценой состоит в согласованности внутренних факторов с внешними. Минимизация себестоимости при этом направлена на хеджирование ценового риска, то есть уровень себестоимости должен быть таким, чтобы даже при непредвиденном падении цен на рынке предприятие получило определенную прибыль, а при значительном снижении позволило бы свести к минимуму убытки.

На себестоимость влияют структурные и соответствующие технико-экономические факторы. Структурные факторы отображают составные элементы себестоимости: сырье, материалы, полуфабрикаты; топливо и энергия; заработная плата и начисления на нее; содержание и эксплуатация оборудования; накладные и прочие затраты. Технико-экономические факторы, которые характеризуют формирование затрат по каждому элементу, включают емкость затрат (материалоемкость, энергоемкость, трудоемкость и т.п.) и их стоимость (цены на материалы, сырье, энергоносители, заработная плата и т.д.). Емкость характеризуется объемом использования сырья, энергии, заработной платы и других элементов на производство соответствующих товаров, работ, услуг. Снижение емкости затрат выступает основным фактором снижения себестоимости.

Комплексные факторы характеризуют влияние определенных тенденций развития экономики на финансовые результаты. Они действуют не сами по себе, а через отдельные технико-экономические факторы. Причем это влияние может осуществляться одновременно через несколько технико-экономических факторов, то есть иметь комплексный характер. К комплексным факторам, которые влияют на прибыль, относятся: техническое усовершенствование производства, повышение его эффективности, повышение качества продукции.

Техническое усовершенствование производства оказывает комплексное влияние на прибыль. Разработка и внедрение новой техники и современных технологий требуют значительных финансовых вложений, что влечет за собой рост затрат. Однако рост доходов в результате использования более продуктивного оборудования может опережать рост затрат, т.е. определяющим при этом выступает конечный финансовый результат. Непосредственное влияние технического усовершенствования производства на прибыль осуществляется через обобщающие технико-экономические факторы: рост объема производства, определенный рост уровня цен. Уровень себестоимости может как возрастать, так и снижаться. При этом возрастание уровня себестоимости может обязательно сопровождаться улучшением качественных характеристик продукции.

Повышение эффективности производства может достигаться как через его техническое усовершенствование, так и на основе более рационального использования имеющегося производственного потенциала. Это обеспечивается, прежде всего, за счет усовершенствования системы управления производственным процессом. В результате повышаются материало- и фондоотдача, производительность труда, что влечет за собой рост объемов производства и снижение себестоимости продукции.

Повышение качества продукции также довольно сложный комплексный фактор. Прежде всего оно требует дополнительных затрат, то есть могут возрастать и себестоимость, и цены. Однако это способствует росту объема продаж, поскольку в условиях насыщенного рынка именно высокое качество является основным фактором успешной реализации.

Таким образом, формирование финансовых результатов определяется большим количеством факторов, которые характеризуют все стороны финансово-хозяйственной деятельности предприятий. При этом нецелесообразно и невозможно разделять эти факторы на основные и второстепенные. Каждый из факторов может обеспечить как высокий уровень прибыли, так и послужить причиной существенных убытков.

Тема: Финансы предприятий

1. Финансовые отношения субъектов хозяйствования.

2. Методы организации финансовой деятельности предприятий.

3. Финансовые ресурсы предприятий и источники их формирования.

4. Формирование финансовых результатов субъектов хозяйствования.

Финансовые отношения субъектов хозяйствования

Финансы предприятий, будучи частью общей системы финансовых отношений, отражают процесс образования, распределения и использования доходов на предприятиях различных отраслей и сфер деятельности и тесно связаны с предпринимательством, поскольку предприятие является субъектом предпринимательской деятельности.

Финансы предприятий являются исходной основой всей финансовой системы страны. Они занимают определяющее положение в этой системе, поскольку охватывают важнейшую часть всех денежных отношений в стране, а именно финансовые отношения в той сфере общественного воспроизводства, где создается общественный продукт, национальное богатство и национальный доход – основные источники финансовых ресур­сов страны. Поэтому от состояния финансов предприятий зави­сит возможность удовлетворения общественных потребностей общества, улучшения финансового положения страны.

Финансы предприятий характеризуются теми же чертами, что и категория финансов в целом. Вместе с тем им присущи особенности, обусловленные их функционированием в сфере материального производства, где органически связаны все сфе­ры воспроизводственного процесса: производство, распределе­ние, обмен и потребление. Так как финансы предприятий связаны непосредственно с производством и отражают закономерности развития экономи­ки, они являются категорией, входящей в состав экономического базиса.

Таким образом, финансы предприятий представляют собой совокупность экономических отношений, возникаю­щих в процессе производства, распределения и использования ВВП и части национального богатства и связанных с образованием, распреде­лением и использованием валового дохода, денежных накопле­ний и финансовых ресурсов предприятий. Отношения, опре­деляющие сущность данной категории, имеют де­нежную форму проявления.

Финансовые отношени­я, определяющие содержа­ние данной категории, приня­то характеризовать как денежные отно­шения, возникающие в про­цессе расширенного воспро­изводства, а именно:

1) между предприятиями и другими субъектами хозяй­ствования;

2) между предприятиями и бюджетной системой;

3) между предприятиями и финансово-кредитной систе­мой;

4) между предприятиями и вышестоящими организациями;

5) внутри различных объединений предприятий;

6) внутри предприятия.

Финансовые отношения с другими предприятиями и органи­зациями включают в себя отношения с поставщиками, покупа­телями, строительно-монтажными и транспортными организаци­ями, почтой и телеграфом, внешнеторговыми и другими органи­зациями, таможней, предприятиями, учреждениями, организациями иностранных государств.

Самая большая по объему денежных платежей группа – это отношения предприятий друг с другом, связанные с реализаци­ей готовой продукции и приобретением материальных ценностей для хозяйственной деятельности. Роль этой группы финансовых отношений первична, так как именно в сфере материального про­изводства создается национальный доход. Организация этих от­ношений оказывает самое непосредственное влияние на конеч­ные результаты производственной деятельности предприятия.

Отношения предприятий с бюджетной системой включают отношения предприятий с бюджетами раз­личных уровней, связанные с перечислением налогов и сборов в эти бюджеты, осуществлением финансирования из них, а также между предпри­ятиями и государственными целевыми централизованными фондами (Пенсионным, социального страхо­вания и пр.). При этом такие отношения носят не только фискальный, но и регулирующий характер. Это касается налогов и сборов, взимаемых с предпри­ятий и влияющих на величину прибыли, остающейся в их распо­ряжении, порядка начисления амортизации, фор­мирования финансовых результатов хозяйственной деятельности и образования финансовых резервов.

Отношения предприятий с финансово-кредитной систе­мой – это, прежде всего, финан­совые отношения предприя­тий с банками как в части организации безналичных расчетов, так и в отношении получения и погашения кредитов, а также уплаты процентов по ним. Организация безналичных расчетов оказывает непосредственное влияние на финансовое состояние предприятий. Кредит является одним из источников формирования оборотных средств, расширения производства, что способствует ритмичности деятельности предприятия, улучшения качества продукции и т.д.

Банки в настоящее время оказывают предприятиям ряд так называемых нетрадиционных услуг: лизинг, факторинг, форфейтинг, траст. В то же время могут быть самостоятельные компании, специализирующиеся на выполнении указанных функций, с которыми у предприятий возникают непосредственные отношения, минуя банк.

Кроме отношений предприятий с банками, в эту группу входят отношения предприятий со страховыми компаниями, состоящими в перечислении средств на социальное и медицинское страхование, а также страхование имущества предприятий. Также к данной группе относятся и финансовые отношения предприятий с фондовым рынком, которые предполагают операции с ценными бумагами.

Финансовые отношения предприятий с вышестоящими организациями включают отношения по поводу образования и использования централизо­ванных денежных фондов, которые в условиях рыночных отно­шений являются объективной необходимостью. Особенно это касается финансирования инвестиции, пополнения оборотных средств, финансирования импортных операций, научных иссле­довании, в том числе и маркетинговых. Внутриотраслевое пере­распределение денежных средств, как правило, на возвратной основе играет важную роль и способствует оптимизации средств предприятий.

Финансово-промышленные группы создаются, как правило, с целью объединения финансовых усилий предприятий в на­правлении развития и поддержки производства, получения максимально возможного финансового результата. При этом могут созда­ваться централизованные корпоративные денежные фонды, предоставляться коммерческие кредиты друг другу, оказываться другая фи­нансовая помощь.

Финансовые отношения внутри предприятия включа­ют отношения между филиа­лами, цехами, отделами, бригадами и т.д., отношения с рабочими и служащими, а также с акционерами и ин­весторами предприятия. Отношения между подразделениями предприятия связаны с оплатой работ и услуг, распределением прибыли, оборотных средств и др. Их роль состоит в установ­лении определенных стимулов и материальной ответственности за качественное выполнение принятых обязательств. Отношения с рабочими и служащими – это выплата заработной платы, премий, пособий, материальной помощи, а также взыскание штрафов за причиненный ущерб, удержание налогов. Отноше­ния с акционерами и инвесторами – это, прежде всего, выплата процентов по облигациям, дивидендов по акциям или осуществление иных выплат инвесторам.

Финансы предприятий выполняют следующие функции: распределительную, контрольную и функцию формирования денежных фондов. Финансы предприятий осуществляют свою деятельность как на стадии образования национального дохода, так и на стадии его первичного распределения и перераспределения. Поэтому та часть финансов, которая функционирует в сфере материального производства, а именно, финансы предприятий, и участвует в процессе создания денежных доходов и накоплений, выполняет не только распредели­тельную и контрольную, но и функцию формирования денежных доходов.

Распределение – связующее звено между производством и потреблением. В условиях рыночных отношений производство и распределение валового продукта и национального дохода осуществляется с помощью финансов. Этот процесс происходит путем получения предприятиями денежного дохода за реализован­ную продукцию и использования его на возмещение израсходо­ванных средств производства, образование прибыли предприя­тия. Определенная доля этого дохода поступает в бюджеты всех уровней и централизованные фонды, а часть остается в распоряжении предприятия для образования фондов оплаты труда, экономического стимулирования, финансирования за­трат на расширение и развитие производства.

Таким образом, под распределительной функцией финансов предприятий следует понимать осуществление ими своей дея­тельности в процессе распределения ВВП и национального богатства.

С помощью финансов государство осуществляет распределе­ние валового продукта не только в натурально-вещественной форме, но и в стоимостной. В связи с этим становится возмож­ным и необходимым контроль за обеспечением стоимостных и натурально-вещественных пропорций в процессе расширенно­го воспроизводства.

Под контрольной функцией финансов предприятий следует понимать внутренне присущую им способность объективно от­ражать и тем самым контролировать состояние экономики предприятия, отрасли, всего национального хозяйства и активно воздействовать на их деятельность. Финансы предприятий по­средством определенных финансовых категорий (прибыли, рентабельно­сти и др.) реализуют присущую им контрольную функцию. Так, размер прибыли, уровень рентабельности производства опреде­ляют степень результативности хозяйственной деятельности данного субъекта. Наличие внереализационных убытков и потерь свидетельствует о бесхозяйственности в работе предприятия.

Таким образом, контрольная функция способствует выбору наиболее раци­онального режима производства и распределения валового про­дукта и национального дохода (как составной части ВВП) на предприятии и в национальном хозяйстве в целом.

Важнейшей стороной финансовой деятельности предприятий является формирование и использование различных денежных фондов. Через них осуществляется обеспечение текущей хозяйственной де­ятельности необходимыми денежными средствами, а также рас­ширение производства, финансирование научно-технического прогресса, освоение и внедрение новой техники, экономическое стимулирование, организация расчетов с бюджетом и банками.

Функции финансов предприятий выступают во взаимосвязи и взаимо­обусловленности. Распределительная функция создает условия, при которых предприятия, соблюдающие планово-финансовую дисциплину, могут бесперебойно осуществлять свою хозяйственную деятельность и выполнять финансовые обяза­тельства; контрольная функция дает возможность своевременно выявлять нарушения в деятельности предприятия и принимать меры к их устранению; функция формирования денежных фондов позволяет формировать на предприятии различные фонды денежных средств с последующим распределением и использованием средств этих фондов по целевому назначению.