Анализ собственных оборотных средств за отчетный год по ООО «Минимаг»

Наименование показателей	Ед. изм.	На начало года	На конец года	Изменения
Суммы	%
1. Товарные запасы по балансу	т.р.			-134	-14,3
2. Денежные средства	т.р.			-213	-44,5
3. Дебиторская задолженность	т.р.			-68	-30
4. Итого по разделу 2 «Оборотные активы»				-415	-25,3
5. Кредиты под товары	т.р.			-126	-41,2
6. Кредиторская задолженность	т.р.			-170	-30,8
7. Итого «Краткосрочные обязательства» (5 раздел Пассива)				-296	-34,5
8. Собственные средства в товарных запасах (стр.1-стр.7)	т.р.			+162	+202,5
9. Долевое участие собственных средств в товарных запасах (стр.8:стр.1)	%	8,5		-	+21,5
10. Сумма собственных оборотных средств (стр.4-стр.7)	т.р.			-119	-15,2
11. Долевое участие собственных оборотных средств в целом по предприятию (платежеспособность) (стр. 10:стр.4)	%	47,8	54,2	-	+6,4

10.3. Анализ финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия

Платежеспособность – это способность предприятия торговли своевременно погашать все свои платежные обязательства при наступлении срока оплаты.

Коэффициент платежеспособности показывает долю собственного капитала в общей сумме финансовых ресурсов предприятия, его можно рассчитать по формуле:

К пл. = СК / СВК х 100%, где

СК – собственный капитал, руб.

СВК – совокупный капитал предприятия, руб.

Чем больше этот коэффициент, тем выше доля собственного капитала в общей сумме финансовых ресурсов предприятия.

Высокий коэффициент платежеспособности – выше нормы, то есть выше 50%, означает наличие у предприятия высокого производственного и финансового потенциала для привлечения заемных средств и кредитов банка.

Таблица 39

Оценка платежеспособности предприятия за отчетный год

по ООО «Минимаг»

Актив баланса	На начало	На конец	Пассив баланса	На начало	На конец	Платежный излишек (+), недостаток (-), тыс.руб.
На начало	На конец
А1	479,01	265,79	П1	551,23	381,35	+72,22	+115,56
А2	225,27	157,08	П2	306,55	180,47	+81,28	+23,39
А3	936,86	803,54	П3	---	---	+936,86	-803,54
А4	890,06	1347,17	П4	1673,42	2011,76	+783,36	+664,59

Платежеспособность

2 раздел Актива (А1 + А2 + А3) > 5 раздела П

1641,14 > 857,78 + 0; (на начало и т.д.)

Данные сравнения соответствуют условию.

Значит ООО «Минимаг» – предприятие платежеспособное. Величина его общих активов превышает величину внешних обязательств. Платежеспособность свидетельствует о минимальном финансовом риске предприятия и о хороших возможностях для привлечения дополнительных средств извне.

Ликвидность предприятия – это способность своевременно оплачивать счета, погашать долги, то есть превращать оборотные средства в наличность, необходимую для нормальной финансово-хозяйственной деятельности.

Рассчитывают 3 коэффициента ликвидности:

1. Коэффициент абсолютной ликвидности - рассчитывается как отношение наиболее ликвидных активов к сумме краткосрочных обязательств.

К аб.лик. = Денеж.сред. + Ценные бумаги : Краткосрочные обязательства

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить на дату составления баланса.

Оптимальным считается К – 0,25 – 0,3

Наиболее важен этот коэффициент для поставщиков

2. Уточненный коэффициент ликвидности

К ут.лик. = Ден.сред., расчеты, прочие активы, включая дебиторскую задолженность

краткосрочные обязательства

Этот коэффициент показывает возможность предприятия погасить краткосрочные обязательства при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами.

Оптимальное значение – 0,8 и более. (Рекомендуемое значение 0,3-1) Этот коэффициент представляет интерес для банков.

3. Общий коэффициент ликвидности

К общ.лик. = Оборот.активы(текущие) (I I раздел А)

Краткосрочные обяз.

или

А1 +А2+А3/(П 1+П2)

Поскольку в торговле основную часть текущих активов составляют товарные запасы, то общий коэффициент ликвидности наиболее полно характеризует платежеспособность торгового предприятия.

Этот коэффициент показывает, в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обязательства.

Нормативным считается соотношение в пределах 2:1 до 3:1

(Рекомендуемое значение от 1 до 2).

Наибольший интерес представляет для держателей акций предприятия.

- Если отношение текущих активов к краткосрочным обязательствам ниже, чем 1:2, то предприятие не в состоянии оплачивать свои счета, оно находится в зоне высокого финансового риска.

- Если соотношение 1:1, то это означает равенство текущих активов и краткосрочных обязательств, т.е. все текущие активы сформированы за счет заемных средств.

- Соотношение 2:1 означает, что 50% оборотных средств сформировано за счет собственных и 50% - за счет заемных средств.

В значительной степени общий коэффициент ликвидности зависит от качества товаров и скорости их реализации. Если товары невысокого качества и пользуются слабым спросом, значит, и большая часть дебиторской задолжности имеет сомнительный характер. Это может создать угрозу финансовой устойчивости и сделать его неплатежеспособным.

Сущность ликвидности предприятия торговли заключается в ликвидности его баланса.

Процедура анализа ликвидности финансового баланса включает сравнение средств по активу, которые сгруппированы по степени их ликвидности и расположены в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, которые сгруппированы по срокам их погашения (в порядке возрастания сроков).

Степень ликвидности определяется скоростью превращения активов предприятия торговли в денежные средства, которые подразделяются на группы:

- Наиболее ликвидные активы – А₁ (все денежные средства предприятия как наличные так и на счетах в банках, краткосрочные финансовые вложения, т.е. ценные бумаги).

- Быстро реализуемые активы – А₂ (дебиторская задолжность и прочие активы).

- Медленно реализуемые активы – А₃ (запасы и затраты, кроме расходов будущих периодов, долгосрочных финансовых вложений и расчетов с учредителями).

- Трудно реализуемые активы – А₄ (объем основных средств, нематериальных активов, незавершенных капитальных вложений и средств на оборудование к установке).