Деловая ситуация. Определение потребности в источниках финансирования на основе формирования финансовых бюджетов
На основе формирования операционных и финансовых бюджетов, представленных ниже, определите потребность организации в источниках финансирования на начало и конец планируемого периода.
| Таблица 1.1 – Бюджет продаж | |||||||||
| Показатели | План | ||||||||
| 1 квартал | 2 квартал | 3 квартал | 4 квартал | Год | |||||
| Планируемый объем продаж, ед. | |||||||||
| Цена единицы продукции, руб. | |||||||||
| Выручка от продаж, руб. | |||||||||
| Таблица 1.2 – Планируемые поступления денежных средств от продаж | |||||
| Показатели | План | ||||
| 1 квартал | 2 квартал | 3 квартал | 4 квартал | Год | |
| Выручка от продаж, руб. ( из табл. 1.1) | |||||
| Поступления денежных средств, руб. | |||||
| 70% | |||||
| 30% | - | ||||
| ВСЕГО поступлений денежных средств, руб. | |||||
| Остаток дебиторской задолженности на начало периода, руб. | |||||
| Остаток дебиторской задолженности на конец периода, руб. |
ПРИМЕЧАНИЕ: 70% реализуемой продукции оплачивается в период реализации, остальные 30% - в следующем периоде
| Таблица 2 – Бюджет производства | |||||
| Показатели | План | ||||
| 1 квартал | 2 квартал | 3 квартал | 4 квартал | Год | |
| Планируемый объем продаж, ед. (из табл. 1.1) (Vп) | |||||
| Запасы готовой продукции на начало периода, ед. (Sн) | |||||
| Запасы готовой продукции на конец периода, ед. (Sк) (из примечания) | 30000*0,2=6000 | 40000*0,2=8000 | 20000*0,2=4000 | ||
| Планируемый объем производства, ед. (V) | |||||
| ПРИМЕЧАНИЕ: Запас готовой продукции на конец периода составляет 20% от продаж следующего периода |
Планируемый объем производства определяется по формуле:
V = Sк + Vп – Sн
Sк – товарные запасы на конец периода
Vп– планируемый объем продаж
Sн – товарные запасы на начало периода
| Таблица 3 – Бюджет товарных запасов | |||||||
| Показатели | План | ||||||
| 1 квартал | 2 квартал | 3 квартал | 4 квартал | ||||
| Запас готовой продукции на конец периода, ед. (из табл.2) | |||||||
| Производственная себестоимость единицы продукции, руб. (из табл. 8) | 12,9534 | 12,9534 | 12,9534 | 12,9534 | |||
| Запас готовой продукции на конец периода, руб. | 6000*12,9534 =77720 | ||||||
| Таблица 4.1 – Бюджет прямых затрат на материалы | |||||
| Показатели | План | ||||
| 1 квартал | 2 квартал | 3 квартал | 4 квартал | Год | |
| Планируемый объем производства, ед. (из табл. 2) | |||||
| Требуемый объем сырья на единицу продукции, кг | |||||
| Требуемый объем сырья за период, кг (Vтс) | 16000*5 =80000 | ||||
| Запасы сырья на начало периода, кг (Зн) | |||||
| Запасы сырья на конец периода, кг (Зк) (из примечания) | 160000*0,1 =16000 | ||||
| Объем закупаемых материалов, кг (Vм) | |||||
| Стоимость 1 кг материала, руб. | 0,6 | 0,6 | 0,6 | 0,6 | 0,6 |
| Объем закупаемых материалов, руб. | 89000*0,6= | ||||
| ПРИМЕЧАНИЕ: Запас сырья на конец периода составляет 10% от требуемого объема сырья следующего периода |
Объем закупаемых материалов определяется по формуле:
Vм = Зк + Vтс - Зн
| Таблица 4.2 – Оплата приобретенных материалов | |||||
| Показатели | План | ||||
| 1 квартал | 2 квартал | 3 квартал | 4 квартал | Год | |
| Объем закупаемых материалов, руб. (из табл. 4.1) | |||||
| Оплата приобретаемых материалов, руб. | |||||
| 50% | |||||
| 50% (из примечания) | |||||
| ВСЕГО выплат денежных средств, руб. | |||||
| Остаток кредиторской задолженности на начало периода, руб. | |||||
| Остаток кредиторской задолженности на конец периода, руб. | |||||
| ПРИМЕЧАНИЕ: 50% закупаемого сырья оплачивается в период приобретения, остальные 50% - в следующем периоде |
| Таблица 5 – Бюджет прямой заработной платы | |||||||||
| Показатели | План | ||||||||
| 1 квартал | 2 квартал | 3 квартал | 4 квартал | Год | |||||
| Планируемый объем производства, ед. (из табл. 2) | |||||||||
| Затраты труда основного персонала, час/ед. | 0,8 | 0,8 | 0,8 | 0,8 | 0,8 | ||||
| Итого затраты труда основного персонала, час | 16000*0,8=12800 | ||||||||
| Стоимость одного часа, руб./час | 7,5 | 7,5 | 7,5 | 7,5 | 7,5 | ||||
| Оплата труда основного персонала, руб. | 12800*7,5=96000 | ||||||||
| Таблица 6 – Бюджет производственных накладных расходов | |||||||||
| Показатели | План | ||||||||
| 1 квартал | 2 квартал | 3 квартал | 4 квартал | Год | |||||
| Затраты труда основного персонала, час (из табл.5) | |||||||||
| Норматив переменных накладных расходов, руб./час | |||||||||
| Переменные накладные расходы, руб. | |||||||||
| Постоянные накладные расходы, руб. | |||||||||
| Итого накладных расходов, руб. | |||||||||
| Амортизация, руб. | |||||||||
| Оплата накладных расходов, руб. | |||||||||
| ПРИМЕЧАНИЕ: Производственные накладные расходы оплачиваются в период их возникновения | |||||||||
| Таблица 7 – Бюджет административных и маркетинговых расходов | |||||||||
| Показатели | План | ||||||||
| 1 квартал | 2 квартал | 3 квартал | 4 квартал | Год | |||||
| Планируемый объем продаж, ед. (из табл. 1.1.) | |||||||||
| Переменные расходы на единицу продукции, руб. | 1,8 | 1,8 | 1,8 | 1,8 | 1,8 | ||||
| Планируемые переменные расходы, руб. | 10000*1,8= | ||||||||
| Планируемые постоянные расходы, руб., в т.ч.: | |||||||||
| Реклама, руб. | |||||||||
| Зарплата руководства, руб. | |||||||||
| Прочие расходы, руб. | |||||||||
| Налоговые выплаты, руб. | |||||||||
| Итого постоянных расходов, руб. | |||||||||
| Всего планируемые расходы, руб. (переменные+ постоянные) | |||||||||
| ПРИМЕЧАНИЕ: Административные и маркетинговые расходы оплачиваются в период их возникновения | |||||||||
| Таблица 8 – Расчет себестоимости единицы продукции | |||
| Статьи | Количество | Стоимость | Всего |
| Расходы на единицу продукции: | |||
| основные материалы (из табл. 4.1), руб. | 0,6 | ||
| затраты на оплату прямого труда (из табл. 5), руб. | 0,8 | 7,5 | |
| производственные накладные расходы *, руб. | - | - | 3,9534 |
| ИТОГО Себестоимость единицы продукции, руб. | - | - | 12,9534 |
* Расчет по формуле:
Производственные накладные расходы = Накладные расходы всего (табл.6) / Планируемый объем производства всего (табл.2)
Производственные накладные расходы =407200/103000=3,9534 (руб.)
| Таблица 9 – Бюджет прибылей и убытков, руб. | |
| Показатели | Год |
| Выручка от реализации продукции (из табл. 1.1) | |
| Себестоимость реализованной продукции (из табл. 1.1, табл.8) | 12,9534*100000= |
| Валовая прибыль (Выручка - Себестоимость) | |
| Административные и маркетинговые расходы (из табл. 7) | |
| Прибыль до выплаты процентов по кредиту и налога на прибыль (Валовая прибыль-Админ. и маркет. расходы) | |
| Проценты за кредит (из примечания) | 187000*0,1+57000*0,1*3/4 =22975 |
| Прибыль до выплаты налогов | 166860-22975= |
| Налог на прибыль (20%) | 143885*0,2=28777 |
| Чистая прибыль | 143885-28777=115108 |
| Таблица 10 – Бюджет денежных средств, руб. | |||||
| Показатели | План | ||||
| 1 квартал | 2 квартал | 3 квартал | 4 квартал | Год | |
| Денежные средства на начало периода | |||||
| Поступление денежных средств (из табл. 1.2) | |||||
| Выплаты денежных средств, в т.ч.: | |||||
| на материалы (из табл. 4.2) | |||||
| на оплату труда основного персонала (из табл.5) | |||||
| производственные накладные расходы (из табл. 6) | |||||
| административные и маркетинговые расходы (табл. 7) | |||||
| налог на прибыль (из прим. и табл.9) | |||||
| приобретение оборудования (из примечания) | - | - | |||
| распределение чистой прибыли (из примечания) | |||||
| Всего денежных выплат | |||||
| Избыток (дефицит) денежных средств | 42500+140000 -334094 = -151594 | -20463 | |||
| Планируемое финансирование, в т.ч.: | |||||
| Получение кредита | |||||
| Погашение кредита | - | - | 151043-6100-30943=114000 | 137049-6100-30949=100000 | |
| Выплата процентов по кредиту (10%) | 187000*0,1/4= | 57000*0,1/4 +4675= | |||
| Денежные средства на конец периода | -151594 +187000 -4675= | ||||
| ПРИМЕЧАНИЕ: Налог на прибыль выплачивается ежеквартально в размере 1/4 от годовой суммы | |||||
| Планируется приобретение оборудования на сумму 30000 руб. в первом квартале и на сумму 20000 руб. во втором квартале | |||||
| Планируется распределение чистой прибыли на сумму 10000 руб. ежеквартально | |||||
| Размер привлекаемого кредита составляет 187000 руб. в первом квартале и 57000 руб. во втором квартале. Процентная ставка – 10% годовых. | |||||
| Минимально необходимый остаток денежных средств на конец каждого квартала – 30000 руб. |
| Таблица 11 – Прогнозный баланс, руб. | ||
| Показатели | На начало года | На конец года |
| Активы | ||
| Оборотные активы, в т.ч.: | ||
| Денежные средства (из табл. 10) | ||
| Дебиторская задолженность (табл. 1.2) | ||
| Запасы сырья (из табл. 4.1) | 7000*0,6=4200 | 7500*0,6=4500 |
| Запасы продукции (из табл. 2, табл.3) | ||
| Всего оборотные активы | ||
| Внеоборотные активы, в т.ч.: | ||
| Здания (первоначальная стоимость) | ||
| Оборудование (первоначальная стоимость) (из табл.10) | ||
| Накопленная амортизация (из табл.6) | ||
| Здания и оборудование (остаточная стоимость) | 80000+574000-64600 =589400 | |
| Всего внеоборотные активы | ||
| Баланс | ||
| Пассивы | ||
| Обязательства, в т.ч.: | ||
| Кредиторская задолженность (табл.4.2) | ||
| Банковский кредит (из табл.10) | 244000-214000=30000 | |
| Всего обязательства | ||
| Собственный капитал, в т.ч.: | ||
| Уставный капитал | ||
| Нераспределенная прибыль (табл.9, 10) | 115108-40000=75108 | |
| Всего собственный капитал | ||
| Баланс | ||
| Проверка баланса (Активы - Пассивы) | 650700-650700= | 783709-783708= |
Вывод: на основании данных финансовых бюджетов подготовлен прогнозный баланс, проверка которого указывает, что у предприятия нет необходимости изыскивать дополнительные источники финансирования.