Тема 2.2. Оборотный капитал

Студент должен:

знать:

· состав и структуру оборотного капитала;

· способы определения потребности в оборотных средствах.

уметь:

· рассчитывать нормативы оборотных средств;

· рассчитывать показатели эффективности использования оборотных средств.

Сущность, состав и структура оборотного капитала. Классификация, кругооборот и функции оборотных средств.

Нормирование оборотных средств. Методы определения потребности в оборотных средствах.

Показатели эффективности использования оборотных средств. Пути повышения оборачиваемости оборотных средств.

Методические указания

Нормирование оборотных средств – это процесс определения минимально необходимой величины оборотных средств.

Общий норматив оборотных средств – это сумма частных нормативов, т.е. нормативов производственных запасов, НЗП, готовой продукции и будущих расходов.

По большинству элементов оборотных средств норматив определяется по формуле:

Н = Р дн И,

где Н – норматив оборотных средств;

Р дн – среднедневной расход оборотных средств;

И – интервал поставки или норма запаса, дней.

Норматив незавершенного производства определяется по формуле:

Н нзп = ВП дн С Ц К нар.з.,

где Н нзп – норматив незавершенного производства, руб.;

ВП дн – однодневный выпуск продукции;

С – себестоимость единицы продукции, руб.;

К нар.з. – коэффициент нарастания затрат.

На величину норматива (запаса) оборотных средств влияет величина текущего, страхового, транспортного и подготовительного запасов:

З общ = З тек + З стр + З тран + З подг,

где З общ – общий запас оборотных средств,

З тек – текущий запас,

З стр – страховой запас,

З тран – транспортный запас,

З подг – подготовительный запас.

Величина страхового и транспортного запасов может определяться в %-ом отношении к величине текущего запаса или по формуле:

З = Р днфакт – И план) 0,5,

где И факт, план – фактический и плановый интервалы поставки, дней.

Разница между фактическим и плановым интервалами поставки может быть выражена в виде перебоев в снабжении, т.е. возможном отклонении от планового срока поставки.

Эффективность использования оборотных средств характеризуется системой показателей:

1. коэффициент оборачиваемости (количество оборотов)

,

где К об – коэффициент оборачиваемости;

РП - себестоимость реализованной продукции, руб.;

ОбС – средний остаток оборотных средств, руб.

2. длительность одного оборота

где Д – длительность одного оборота, дн.;

Т – время (360, 90 дней).

3. коэффициент закрепления (загрузки)

где К закр. – коэффициент загрузки.

Одним из результатов внедрения мероприятий по улучшению использования оборотных средств является высвобождение оборотных средств. Стоимость высвобожденных оборотных средств рассчитывается как разность между стоимостью оборотных средств до проведения мероприятий по улучшению их использования и стоимостью оборотных средств после проведения мероприятий.

Примеры

1. На основе исходных данных определить нормативы оборотных средств по производственным запасам, по незавершенному производству, по готовой продукции и общий норматив.

Таблица 2.2.1

Исходные данные

Показатели Величина
Производственная программа на квартал (90 дней), шт. 45 000
Себестоимость одного изделия, руб.
Расход основных материалов на одно изделие, руб.
Расход на квартальный выпуск, тыс. руб. - вспомогательные материалы - топливо  
Норма запаса, дн. - по основным материалам - по вспомогательным материалам - по топливу - по готовой продукции  
Производственный цикл, дн.
Коэффициент нарастания затрат 0,6

Решение:

1) Определяем однодневный выпуск продукции.

где ВП дн. – однодневный выпуск продукции, шт.;

ВП кв. – квартальный выпуск продукции, шт.;

Д – количество дней в квартале.

2) Определяем среднедневной расход материалов.

а) основных материалов

Р дн. = Р мат. ВП дн.,

где Р дн. – среднедневной расход материалов, руб.;

Р мат. – расход основных материалов на одно изделие, руб.

б) вспомогательных материалов

где Р кв – квартальный расход материалов, руб.

в) топлива

3) Определяем норматив производственных запасов (основных, вспомогательных материалов, топлива).

Н пз = Р дн И,

где Н пз – норматив производственных запасов, руб.;

Р дн - среднедневной расход оборотных средств;

И - интервал поставки или норма запаса, дней.

4) Определяем норматив незавершенного производства.

Н нзп = ВП дн С Ц К нар.з.,

где Н нзп – норматив незавершенного производства, руб.;

ВП дн – однодневный выпуск продукции;

С – себестоимость единицы продукции, руб.;

К нар.з. – коэффициент нарастания затрат.

5) Определяем норматив готовой продукции.

Н гп = ВП дн С И,

где Н гп – норматив готовой продукции, руб.

6) Определяем общий норматив оборотных средств.

Н общ = Н пз + Н нзп + Н гп,

где Н общ – общий норматив оборотных средств, руб.

Ответ: 1290 тыс. руб.; 360 тыс. руб.; 300 тыс. руб.; 1950 тыс. руб.

2. В первом квартале предприятие реализовало продукции на 250 млн. руб., средний остаток оборотных средств составил 25 млн. руб. Во втором квартале объем реализации увеличится на 10%, а время одного оборота будет сокращено на 1 день. Определить показатели оборачиваемости оборотных средств в первом и во втором кварталах, стоимость высвобожденных оборотных средств.

Решение:

1) Определяем коэффициент оборачиваемости оборотных средств в первом квартале.

,

где К 1об - коэффициент оборачиваемости;

РП - себестоимость реализованной продукции, руб.;

ОбС - средний остаток оборотных средств, руб.

2) Определяем длительность одного оборота в первом квартале.

где Д 1 - длительность одного оборота, дн.;

Т - время (90 дней).

3) Определяем коэффициент оборачиваемости оборотных средств во втором квартале.

4) Определяем объем реализации продукции во втором квартале.

РП 2 = 250 + 10% = 250 1,1 = 275 млн. руб.

5) Определяем потребность в оборотных средствах во втором квартале.

6) Определяем стоимость высвобожденных оборотных средств.

,

где ∆ОбС – стоимость высвобожденных оборотных средств, руб.

Ответ: 10 оборотов и 9 дней; 11,25 оборотов и 8 дней; 3,1 млн. руб.

Практическое занятие 5 (4 *)

Расчет показателей оборачиваемости оборотных средств.

Расчет норматива оборотных средств.

1. На основе исходных данных определить показатели оборачиваемости оборотных средств.

Таблица 2.2.2

Исходные данные (по вариантам)

Показатели 1-в 2-в 3-в 4-в 5-в
Себестоимость реализованной продукции, млн. руб.     65,2     24,9   113,8
Средний остаток оборотных средств, млн. руб.     4,3     5,1   9,2

2. На основе исходных данных определить текущий и страховой запасы оборотных средств, общий производственный запас.

Таблица 2.2.3

Исходные данные (по вариантам)

Показатели 1-в 2-в 3-в 4-в 5-в
Квартальный выпуск продукции, единиц          
Норма расхода материала на единицу изделия   2,5 кг   4,6 м   2,1 кг   0,8 кг   5,3 м
Интервал поставки, дн.
Перебои в снабжении, дн.

3. На основе исходных данных определить стоимость высвобожденных оборотных средств.

Таблица 2.2.4

Исходные данные (по вариантам)

Показатели 1-в 2-в 3-в 4-в 5-в
Себестоимость реализованной продукции, млн. руб.   49,0   6,2   98,1     17,5
Средний остаток оборотных средств, млн. руб.   2,5   0,9   14,7   6,0   5,2
Сокращение длительности одного оборота, дн.          
Период времени 1 год 3 месяца 360 дней 1 квартал 90 дней

Наши рекомендации