Анализ использования прибыли.

Распределение полученной прибыли – составная часть общей распределительной системы, действующей в стране. Прибыль, получаемая предприятиями, распределяется между государством, собственниками имущества предприятия и самим предприятием. Взаимоотношения предприятия и государства по поводу распределения прибыли строятся на основе налогооблагаемой прибыли (на сегодняшний день ставка налога 20%).

Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия после уплаты налога на прибыль, называется чистой прибылью. В бухгалтерском учете чистую прибыль называют нераспределенной. Чистая прибыль распределяется между акционерами (собственниками) и самим предприятием.

В период модернизации производства, освоения новых видов продукции, новых технологий предприятие нуждается в финансовых ресурсах. Поэтому большая часть прибыли остается в предприятии.

Когда предприятие начнет получать прибыль существенная часть прибыли в виде дивидендов поступает собственникам. Размер дивиденда должен быть не меньше ставки по банковским вкладам, но меньше ставки за кредит.

В предприятии распределению подлежит прибыль после уплаты налогов и выплаты дивидендов. Распределение этой прибыли отражает процесс формирования фондов и резервов предприятия. Фонды и резервы создаются для финансирования производственного и социального развития.

Государство не вмешивается в процесс распределения прибыли внутри организации. Однако посредством налоговых льгот государство стимулирует направление прибыли на:

1) капитальные вложения производственного характера;

2) строительство жилья;

3) благотворительные цели;

4) финансирование природоохранных мероприятий;

5) содержание объектов социальной сферы;

6) проведение научно-исследовательских работ.

Распределение прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, регламентируется в учетной политике и других внутренних документах.

В соответствии с уставом создаются фонды накопления прибыли (капитализация), премии, социальной сферы.

ПРИМЕЧАНИЕ: если фонды не создаются, то составляется смета расходов за счет прибыли:

· на развитие производства;

· на социальные нужды трудового коллектива;

· на материальное поощрение работников;

· на благотворительные цели.

Расходы на развитие производства, финансированные из прибыли:

1) НИОКР (научно-исследовательские и опытно-конструкторские разработки);

2) освоение новых видов продукции;

3) совершенствование технологий;

4) модернизация оборудования, реконструкция производства;

5) новое строительство;

6) природоохранные мероприятия;

7) погашение долгосрочных кредитов банка и процентов по ним.

Социальные нужды, финансируемые за счет прибыли:

1) расходы по эксплуатации социально-бытовых объектов;

2) строительство социально-бытовых объектов;

3) оздоровительные и культурно-массовые мероприятия.

Материальное поощрение работников:

1) выплата премий;

2) материальная помощь;

3) единовременные пособия ветеранам, пенсионерам;

4) компенсация удорожания стоимости питания в столовой.

Вся прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, подразделяется на:

- прибыль, увеличивающая стоимость имущества, участвующая в процессе накопления (капитализация прибыли) в резервном фонде, фонде накопления;

- прибыль, направляемая на потребление. Она не увеличивает стоимость имущества (фонд потребления, благотворительные цели, выплата дивидендов)

Макет таблицы для анализа использования чистой

прибыли предприятия

Показатели Прошлый год Отчетный год Динамика,+/-
Сумма тыс.руб. Удельный вес % Сумма тыс.руб. Удельный вес % Сумма тыс.руб. Удельный вес %
А 5=3-1 6=4-2
1.Чистая прибыль, в т.ч.: 1.1.Резервный фонд 1.2.Фонд накопления 1.3.Фонд социальной сферы 1.4.Фонд потребления 1.5.Благотворительные цели 1.6.Выплата дивидендов и др.            

Анализ безубыточности в настоящее время широко используется для определения:

1. Критического объема производства для безубыточной работы;

2. Зависимости финансового результата от изменений соотношения между условно-постоянными и условно-переменными затратами;

3. Запаса финансовой прочности предприятия;

4. Оценки производственного риска;

5. Целесообразность собственного производства или закупки;

6. Минимальной договорной цены на определенный период;

7. Планирования прибыли.

Анализ безубыточности основан на ряде допущений:

1. Затраты можно разделить на постоянные и переменные. Ряд затрат предприятия может содержать, как переменную, так и постоянную части.

К постоянным затратам относятся:

а) Амортизационные отчисления;

б) Арендная плата;

в) Плата за установленную (энергетическую) мощность;

г) Постоянные составляющие заработной платы (АУП);

д) Административно-управленческие расходы с учетом особенностей разделения расходов.

2. Зависимость, между объемом реализованной продукции и переменными издержками, линейная. В реальной жизни переменные издержки могут изменяться в другой пропорции.

Известно, что соотношение переменных издержек и объема производства, зависит, как от жизненного цикла изделия, так и от инфляции, по разному затрагивающей цены на покупаемое сырье, материалы и заработную плату.

3. Остается неизменным ассортимент изделий.

4. Объем производства и реализации в прогнозируемом периоде равны между собой.

Эффектом производственного, операционного рычага называется, более быстрое изменение прибыли, при изменении выручки от реализации.

Он обеспечивается за счет влияния постоянных затрат, в составе общих расходов на производство и реализацию продукции (работ, услуг), которые остаются неизменными при изменении выручки от реализации.

Силы воздействия операционного рычага означает, на сколько процентов изменится прибыль, при изменении, и выручки от реализации на 1%.

Чем больше удельный вес постоянных расходов, в общих расходах на производство и реализацию продукции, тем сильнее действует производственный рычаг.

Сила воздействия операционного рычага (эффект операционного рычага) определяется по формуле:

ЭПР = анализ использования прибыли. - student2.ru

МД – маржинальный доход;

П – прибыль.

анализ использования прибыли. - student2.ru

Порог рентабельности (точка безубыточости)– это такая выручка от реализации продукции, при которой предприятие не имеет убытков, но и не получает прибыли, т.е. действует уравнение: Д = Р. Такую выручку называют критическим объемом продукции.

Порог рентабельности (точка безубыточности) определяется по формуле:

анализ использования прибыли. - student2.ru

ПР – порог рентабельности.

(Это первый способ точки безубыточности в стоимостном выражении).

Точку безубыточности можно рассчитывать в стоимостном и натуральном выражении.

Чтобы рассчитать точку безубыточности в натуральном выражении, нужно сумму маржинального дохода, разделить на маржинальный доход на единицу продукции.

Сумма маржинального дохода рассчитывается двумя спобами:

1) Выручка нетто – переменные затраты

2) Прибыль + постоянные затраты

Примечание:

анализ использования прибыли. - student2.ru

Показывает долю маржинального дохода в выручке без НДС и акцизов.

Чтобы рассчитать точку безубыточности в стоимостном выражении, нужно количество продукции критического объема умножить на оптово-отпускную цену единицы продукции.

(Это второй способ расчета точки безубыточности в стоимостном выражении).

Критический объем продаж – это такой объем продаж, начиная с которого, предприятие будет получать прибыль, т.е. выручка сверх критического объема, работает на прибыль.

Запас финансовой прочности предприятия – это разница между фактической выручкой нетто и точкой безубыточности.

ЗФР = Внетто – ПР

ЗФР – запас финансовой прочности

Внетто – выручка нетто

ПР – порог рентабельности

Запас финансовой прочности показывает, на сколько можно сокращать производство и реализацию продукции, не имея при этом убытков. Чем выше запас финансовой прочности, тем меньше риск получить убыток.

Запас финансовой прочности рассчитывается в суммовом выражении и по уровню, (т.е. в процентах к выручке).

анализ использования прибыли. - student2.ru

УФЗП – уровень запаса финансовой прочности

ПР – порог рентабельности

Показывает долю запаса финансовой прочности в выручке без НДС и акцизов (чем больше, тем лучше).

Контрольные вопросы

- что показывает эффект операционного рычага?

- как рассчитывается эффект операционного рычага?

- почему эффект операционного рычага называют предпринимательским риском?

- что понимается под маржинальным доходом?

- как рассчитать маржинальный доход, зная выручку и переменные затраты?

- как рассчитать маржинальный доход, зная прибыль и постоянные затраты?

- как рассчитать уровень маржинального дохода?

- как рассчитать критический объём продаж (точку безубыточности)?

- как рассчитать запас финансовой прочности?

- что понимается под запасом финансовой прочности?

- как рассчитать уровень запаса финансовой прочности?

- как рассчитать коэффициент предпринимательского риска?

- что показывает коэффициент предпринимательского риска?

- как рассчитывается экономическая рентабельность активов?

- как рассчитывается и что показывает дифференциал финансового рычага?

- как рассчитывается плечо финансового рычага?

- как рассчитывается и что показывает эффект финансового рычага?

Наши рекомендации