Необходимо просвещение

Капитализм в целом улучшил условия жизни многих людей. Даже бедняки, которые живут в капиталистических странах, не так бедны, как люди, живущие при других экономических системах.

Человек может у нас разбогатеть, только если он приносит пользу многим. Если кто-то становится богатым, он создает ра­бочие места, производит товары или оказывает услуги, которые необходимы другим людям. Еще никогда у людей не было так много шансов, как сегодня. И это тоже заслуга капитализма.

Тем не менее капитализм далек от того, чтобы сделать всех довольными. Он вовсе не является «благословением» для всех. Он создает новое классовое общество.

Так, мне не нравится динамика, которую приобрел капита­лизм. Пришло время «капитализм для немногих» сделать до­ступным каждому. Акции, а вместе с ними возможность уча­стия в фирмах, являются существенным шагом в этом напра­влении. Фонды позволяют все более широким слоям населения почти без риска участвовать в различных фирмах и предприя­тиях.

Чудо сложных процентов 191

Чего не хватает, так это просвещенного капитализма. Ин­формационной политики, которая занимается не только кон­цернами, но и просвещением во имя просвещения. Информации для того, чтобы люди на этой планете могли вести достойную жизнь. Жизнь, при которой капитал является поддерживаю­щей энергией.

Я бы хотел, чтобы моя книга стала вкладом в информаци­онную политику. И Вы можете внести свой вклад, добившись личного благосостояния и став примером для других.

Ключевые идеи

• В отношении денег действует принцип ответственности. Кто приумножает деньги, тот будет богатым. Кто игнори­рует законы приумножения денег, потеряет их снова.

• Знать силу сложных процентов и не применять ее для до­стижения финансовой независимости — это просто безот­ветственное невежество.

• Для сложных процентов важны только три фактора: вре­мя, процентная ставка и применение.

• Чем раньше Вы начинаете вложения, тем меньшее напря­жение от Вас потребуется.

• Если процентная ставка вырастет втрое, Вы получите по­чти в 30 раз больше прибыли!

• Если Вы не заставляете капитал и инвестиции работать на себя, тогда капитализм проходит мимо Вас.

• Деньги зарезервированы для тех, кто знает и соблюдает их законы.

• Капитализм поддерживает богатых и отнимает у тех, кто игнорирует его закономерности, даже то, что у них есть.

Бодо Шефер. Путь к финансовой независимости.

Пришло время сделать «капитализм для немногих» до­ступным каждому. Вы можете внести в это свой вклад, добившись личного благосостояния и став примером для других.

Акции — путь, чтобы выращивать деньги

Немцы являются чемпионами мира в экономии. Но в настоящих, прибыльных инвестициях они, напротив, занимают самое последнее место... Франц Рапф, «Все об акциях»¹

У большинства людей совершенно ошибочное представление об акциях. Я хочу показать, что нельзя пройти мимо акций, если Вы хотите в возможно короткий срок стать состоятельны­ми. Для этого Вы должны понять несколько основных правил и распознавать общие взаимосвязи. Кроме того, я хотел бы сде­лать понятнее для Вас акции и биржу с тем, чтобы Вы доверяли их закономерностям.

Акции — выгодное и надежное вложение денег. Правда, в от­даленных районах Германии об этом еще не говорят. У нас цир­кулируют самые странные мифы, полуправда и ложь об акци­ях. По приблизительным оценкам, в Германии акциями владеет менее 5 процентов людей. В США — гораздо больше.

Наступит время, когда мы изменим наше отношение к инве­стициям. Немцы — единственные в мире, кто держит на сбе­регательных книжках более 30 процентов своих денег. Средне­статистический немец держит свои сбережения большей частью на сберегательной книжке, далее — в договорах о накоплении денег на строительство и о страховании жизни (все три не отли­чаются сверхприбылями). Кроме того, в среднем у него 20 000

¹ Franz Rapf, "Alles liber Aktien"

133ак 303.1

194______Бодо Шефер. Путь к финансовой независимости.

марок потребительских долгов. Кто может стать состоятель­ным в такой ситуации? Уж конечно, кто угодно, но только не «вкладчик».

С другой стороны, вложения в акции делаются очень по-дилетантски. Не соблюдаются никакие разумные правила. Как игрок в рулетку ставит на цвет, так немец ставит на акцию.

Основные правила

Андре Костолани¹ говорит, что 90 процентов биржевых игро­ков не владеют теорией и полагаются исключительно на эмо­ции, не располагая никакой стратегией.

Рассмотрим пример Тони Цоккера². Он получил от коллеги по работе «квалифицированный» совет покупать акции ТТТ. Итак, Тони Цоккер ставит на ТТТ и покупает акций на 5 000 марок. Плохо только то, что у него как раз нет свободных де­нег. Итак, он занимает деньги, потому что не хочет позволить ускользнуть от себя «верной прибыли». Он покупает 100 акций по 50 марок за штуку.

Вопреки ожиданиям, акции ТТТ падают. Тони Цоккер глубо­ко разочарован в акциях и потерял веру в них. К сожалению, курс ТТТ еще немного снижается. Внезапно Тони вспоминает о том, что при вложении денег ему всегда не везло. Ему так не везет, что «это, конечно, должно негативно влиять на курс даже самых хороших акций». Наверное, он доведет всю фирму до банкротства, если и далее будет держать ее акции.

Тогда г-н Цоккер начинает внимательно читать газеты. «Курс и не может расти, — устанавливает он после своих «научных» исследований, — в конце концов, специалисты же говорят о спаде».

Чтобы ограничить ущерб, он очень быстро продает свои ак­ции. Он спасает то, что еще можно спасти, и продает акции ТТТ по 37 марок за штуку. Итак, он потерял 1 300 марок, прежде чем акции снова начали расти. Потом он растрачивает 3 700 марок, вырученных от продажи акций. Но кредит остается, и он еще долго его выплачивает. И Тони клянется себе никогда

Андре Костолани — один из известнейших теоретиков и практиков биржевой торговли.

Цоккер (Zocker) — шулер, махинатор (i

Акции — путь, чтобы выращивать деньги 195

больше не покупать акций. Ему просто не везет. До тех пор, по­ка он через несколько лет не получит абсолютно верный совет от кого-то, кто действительно должен знать это...

Такой подход недопустим. Для работы с акциями есть не­сколько важных правил, которые Вы найдете в этой главе. Но сначала еще один пример — позитивный.

Возьмем Клауса Клевера¹. Он тоже слышит, что ТТТ идет на подъем. Он знает, что никогда нельзя покупать, если покупают все. Поэтому он выжидает и исследует тем временем положение фирмы. При этом он полагается на свой здравый смысл и оце­нивает информацию. По его мнению, эти акции в долгосрочной перспективе будут расти. Итак, он следит за ними. Когда они падают до 37 марок, он покупает 50 акций. Он мог бы купить больше, но хочет, чтобы у него были свободные деньги, чтобы докупить акции, если они будут падать и дальше. И действи­тельно, в течение следующих семи месяцев акции падают до 28 марок.

Клаус Клевер покупает еще 50 акций. Теперь они начинают расти, но медленно. Клевера это совершенно не беспокоит. Он знает, что одолжил деньги бирже на долгий срок, и потому тер­пелив. Через два года курс акций ТТТ, хотя и не оправдал все­общих ожиданий, но поднялся, тем не менее, до 58 марок. По сравнению с первоначальным курсом в 50 марок это означало всего лишь 16-процентный рост за три года.

Клаус Клевер знает, что эта прибыль еще даже не достигла среднего биржевого значения, которое с 1948 года составляет 11,85 процента в год. Но он не огорчается. Он продает теперь акции, которые приобрел в среднем по 32,50 марки. Это непло­хая прибыль — 25,50 марки за акцию, что соответствует почти 80 процентам прибыли за два с половиной года. Всего он зара­ботал 2 550 марок.

Итак, Клаус Клевер заработал почти вдвое больше того, что потерял Тони Цоккер, и это при том, что Клаус вложил значи­тельно меньше денег, чем Тони, — всего 3 250 марок.

Клевер (Clever) — умный, ловкий (нем.).

196 Бодо Шефер. Путь к финансовой независимости. Акции — путь, чтобы выращивать деньги 197

Десять золотых правил

Давайте теперь посмотрим, что же Вы должны знать об ак­циях, чтобы доверять им.